Wie profitieren Autohäuser von 0 $ Rabatt auf Autoverkäufe mit schlechter Kreditwürdigkeit?

Es gibt einige Gründe, warum dies anders ist als die Subprime-Hypothekenkrise, und warum dies rentabel sein kann:

• Die Zinssätze für diese Fahrzeuge sind in der Regel weit, weit höher als bei „normalen“ Autokrediten (denken Sie an 10 % und mehr gegenüber 3 %). So große Zinsunterschiede gab es 2007 bei Hypotheken nicht, nicht einmal bei „NINJA“-Darlehen.

• Die Kosten für das Auto selbst können leicht aufgeblasen werden; Der Verkauf eines 3.000-Dollar-Autos für 6.000 Dollar lässt Ihren Gewinn in die Höhe schnellen, aber in der Hypothekenkrise legten die Banken die Preise der Häuser, die sie verkauften, nicht fest.

• Ein Auto kann viel schneller wieder in Besitz genommen werden, als ein Haus verkauft werden kann. Einmal zurückgenommen, kann das Auto wieder verkauft werden. Das Autohaus verdient Geld, solange die vor der Rücknahme geleisteten Zahlungen > die bisherigen Verwaltungskosten + die kurze Abschreibung des Autos über einige Monate betragen [alte Gebrauchtwagen verlieren eigentlich nicht sehr schnell an Wert, da die meisten Abschreibungen innerhalb der ersten ein bis zwei Jahre erfolgen eines Autolebens].

• Wenn Sie Ihren Job verlieren und umziehen müssen, um einen neuen zu bekommen (dh eine der kaskadierenden Auswirkungen, die die globale Finanzkrise nach dem Zusammenbruch der Subprime-Kredite verschlimmerten), können Sie Ihr Auto mitnehmen, aber nicht dein Haus. So können Sie selbst in Notlagen möglicherweise weiterhin Autozahlungen leisten, selbst wenn Sie mit Ihrer Hypothek in Verzug geraten würden.

• Ein entscheidendes Element, das die GFC so schlimm machte wie sie war, waren Hypotheken mit „Ballonzahlungen“. dh: 5 Jahre lang nur Zinsen auf Ihre Hypothek zahlen und dann gezwungen sein, den gesamten ausstehenden Kapitalbetrag auf einmal zu bezahlen. Dies geschah in der Theorie, dass Sie, solange das Haus seinen Wert behält (oder steigt), Sie kurz vor der Ballonzahlung leicht eine Refinanzierung erhalten könnten, was dazu führt, dass Sie die tatsächliche Zahlung des Kapitalsaldos für immer aufschieben. Wenn viele Menschen in Ihrer Stadt ihren Job verlieren und die Immobilienpreise sinken, ist Ihr Haus natürlich nicht so viel wert, und Sie müssen möglicherweise diese Ballonzahlung leisten, wenn Sie selbst zwischen den Jobs sind. Dies ist nicht das gleiche Problem bei Gebrauchtwagen, wo, selbst wenn es nur Zinszahlungen gibt, der Saldo näher bei 10.000 als bei 100.000 liegt.

* Ich ignoriere Komplikationen mit Gebühren für separate Kreditinstitute oder Abschlepp- / Rücknahmeunternehmen; Sie verdienen ihr Geld auch durch den oben erwähnten allgemeinen Prozess, daher können Sie für diese Diskussion die Unterscheidung und die Gebühren ignorieren, die zwischen diesen Unternehmen schwanken.

Wenn Sie eine schlechte Kreditwürdigkeit haben und nur ein Auto brauchen, können sie einen höheren Satz, einen höheren Preis verlangen, und wenn die Dinge schlecht laufen, können sie das Auto zurücknehmen und es erneut verkaufen. Solange das erhaltene Geld die Abschreibung und die Kosten der Rücknahme/des Wiederverkaufs übersteigt, haben sie sogar bei Zahlungsausfällen die Nase vorn.

Sie spielen also die Chancen, dass viele Menschen mit schlechter Kreditwürdigkeit mit den Zahlungen für Autos und Mieten Schritt halten, weil sie für ihren Lebensstil unerlässlich sind. Unbesicherte Schulden (Kreditkarten) sind die Hauptursache für schlechte Kreditwürdigkeit, während die Ausfallraten bei Autos relativ niedrig sind, also kein großes Risiko darstellen.