Kann ich meine Ersparnisse über Indexfonds langfristig mit der Inflation in Schach halten oder schlagen?

Frage 2

Einige Finanzinstitute bieten eine Möglichkeit, kleine Beträge mit geringen oder kostenlosen Gebühren über einen bestimmten Zeitraum (z. B. monatlich, wöchentlich usw.) anzulegen. Beispielsweise haben einige Makler die Möglichkeit, bestimmte ETFs kostenlos (außerhalb der Gesamtkostenquote) zu kaufen.

Frage 3

Wenn jemand sagt, dass Investieren wie der Kauf eines Lottoscheins ist, vergleicht er ein Ereignis, das fast immer zu mindestens 99,9 % keine Rendite (große Gewinne) hat, mit einem Ereignis, das viel bessere Gewinnchancen hat. Selbst wenn ich zufällig eine Aktie im S&P 500 auswähle und ausschließlich darin investiere, habe ich im Laufe eines Jahres keine 99,9-prozentige Chance, alles zu verlieren.

Der Vergleich der Börse mit einer Lotterie ist also nicht dasselbe, es sei denn, eine bestimmte Lotterie hat viel bessere Gewinnchancen (denken Sie daran, dass einige dieser Jackpots zu 99,9999999 % keine Rendite haben). Unglücklicherweise existiert nichts wirklich Sicheres – das Risiko kann mutieren, aber es ist immer vorhanden; Stattdessen kann die Wahrscheinlichkeit, dass etwas sicher ist und (oder) eine Rendite generiert, für einen bestimmten Zeitraum wahr sein, während sie in einem anderen bestimmten Zeitraum unwahr werden kann.

Man kann argumentieren, dass das Halten von Bargeld sicherer ist als der Kauf eines Indexfonds (oder Aktien, ETFs, Investmentfonds usw.), und finanziell kann dies über einen bestimmten Zeitraum zutreffen (zum Beispiel hat der USD den SPY für das Jahr geschlagen). 2008). Benjamin Franklin argumentierte laut einer Biografie, die ich gerade lese, dass der Aktienmarkt Gold überlegen sei (aus dem Kontext klingt es wie das Geld seiner Zeit), weil der Aktienmarkt für ihn steht: Im Wesentlichen setzt man auf die Wirtschaft Ausgang der Arbeiter. Es ist, als würde man in einem Beispiel mit Öl sagen, dass ich glaube, dass, obwohl Öl auf lange Sicht zu einer seltenen Ressource wird, menschliche Arbeiter eine Alternative zu Öl finden und zu einem besseren Lebensstandard für uns alle führen werden.

Kollabieren Zivilisationen wie das mongolische, römische und osmanische Reich? Ja, und würde das Halten des Marktes damals scheitern? Ja. Aber Bargeld und Gold könnten auch nutzlos sein, weil wir immer noch jemanden brauchen würden, mit dem wir Waren tauschen könnten, und wir müssten die richtigen Ressourcen dafür haben (wenn jeder in einer Stadt Gold besitzt, hat Gold wenig Wert). Die einzige „sichere Wette“ in jenen Tagen waren landwirtschaftliche Fähigkeiten, Land, Getreide und (oder) Viehbestand , denn auch ohne Handel konnte man immer noch einige Grundbedürfnisse befriedigen.

Während nichts garantiert ist – jeder Aktienmarkt oder jedes Land könnte morgen zusammenbrechen – wenn Sie ein ziemlich langes Zeitfenster haben (15+ Jahre sind sicherlich lang), werden Sie mit ETFs wahrscheinlich weit über der Inflation verdienen. Wenn Sie sich langfristige ETFs ansehen, sehen Sie in den USA in der Regel fast 10 % jährliches Wachstum über fast alle zehn Jahre, und obwohl ich die europäischen Indizes nicht kenne, liegen sie wahrscheinlich zumindest deutlich über der Inflation.

Der Nachteil von ETFs ist, dass Ihr Geld etwas weniger liquide ist als auf einem Sparkonto, und Sie in einem bestimmten Jahr möglicherweise nichts verdienen – Sie können in einem bestimmten Jahr leicht Geld verlieren. Daher sollten Sie kein Geld in ETFs haben, die Sie voraussichtlich in den nächsten Monaten oder Jahren oder vielleicht sogar ein paar Jahren verwenden werden.

Aber solange Sie bereit sind, das lange Spiel zu spielen – dh in ETF zu investieren, es 15 Jahre lang nicht anzufassen, außer um die Dividenden zu reinvestieren – solange Sie sich für jemanden wie Vanguard entscheiden und sehr geringe Ausgaben tätigen Ratio-Fonds (meine sind 0,06 % und 0,10 %, glaube ich), werden Sie wahrscheinlich langfristig die Nase vorn haben. Sie können Ihre Bestände diversifizieren – halten Sie zum Beispiel 10 % bis 20 % in Rentenfonds – wenn Sie Bedenken hinsichtlich des Risikos haben; schauen Sie sich an, wie einige der „Target“-Pensionskassen ihre Anlagen zuweisen, um zu sehen, wie Diversifizierung funktionieren kann [Target-Pensionskassen gehen von einer hohen Risikotoleranz aus, und mit zunehmendem Alter sinkt die Risikotoleranz; investieren Sie nicht in sie, aber es kann ein gutes Beispiel dafür sein, wie man es macht.]

All dies erfordert jedoch eine Risikotoleranz, und Sie müssen in der Lage sein, Ihre Gelder nicht anzutasten, selbst wenn sie fallen - Studien haben wiederholt gezeigt, dass der Versuch, den Markt zu timen, für die meisten Menschen ein Nettoverlust ist, und das Beste Was Sie tun können, wenn Ihre (verschiedenen) Investitionen sinken, ist, neutral zu bleiben (ich spreche hier von großen Fonds und nicht von einzelnen Aktien).

Ich denke, das beantwortet 3 und 4.

Für 1 sind der Aktienkurs UND die Menge wichtig (unter der Annahme, dass es keine Splits gibt). Dies hängt etwas vom Fonds ab; Aber mindestens müssen die Fonds an Sie ausschütten, was sie als Dividenden erhalten. Es gibt auf Dividenden ausgerichtete ETFs, die an sich schon ein interessantes Thema sind; aber ein normaler ETF hat normalerweise keine allzu großen Dividenden. Für weitere Informationen hat investopedia einen Artikel zu diesem Thema. Beachten Sie, dass es auch Kapitalgewinnausschüttungen gibt, die normalerweise ausgeschüttet werden, um Kapitalgewinnsteuern auszugleichen, die von Zeit zu Zeit bei einem ETF anfallen können. Das sind nicht wirklich Renditen – Sie müssen möglicherweise die meisten oder alle an das IRS übergeben – also betrachten Sie Ausschüttungen nicht auf die gleiche Weise.

Der Anteilspreis spiegelt den Gesamtnettoinventarwert des Fonds dividiert durch die Anzahl der Anteile wider (grob gesagt, unter der Annahme, dass es keine Aufteilung zwischen Angebot und Nachfrage gibt). Dies sollte steigen, wenn die Aktien des ETF steigen; Insgesamt ist dies (bei ETFs ohne Dividenden) häufiger die größere Volatilität sowohl nach oben als auch nach unten.

Für den S&P500 ETF von Vanguard, den Sie hier sehen können , gab es im Jahr 2014 etwa 3,50 US-Dollar an Dividenden, was einer Rendite von etwa 2 % entspricht (Aktienpreis von 185 bis 190 US-Dollar). Andererseits stieg der Aktienkurs von etwa 168 $ Anfang 2014 auf 190 $ Ende 2014, was einer Rendite von 13 % entspricht. Das war natürlich in einem „guten“ Jahr für den Markt; es wird Jahre geben, in denen Sie 2-3 % an Dividenden erhalten und Geld verlieren; 2011 eröffnete es bei 116 und schloss das Jahr bei 115 (ich habe keine Dividende für dieses Jahr; sicherlich niedriger als 3,5 %, würde ich denken, aber wahrscheinlich ungleich Null).

Die einzige Einschränkung hier ist, dass Sie Aktiensplits haben, bei denen sie den Preis (sagen wir) halbieren und Ihnen die doppelten Aktien geben. Das ist natürlich umsatzneutral – Sie haben am Tag nach dem Split den gleichen Wert wie zuvor, abzüglich der Marktbewegungen.

Steuerlich ist das alles übrigens gut; Kursänderungen treffen Sie nicht, bis Sie die Aktie/den Fonds verkaufen (es sei denn, der Fonds weist Kapitalgewinne auf), während Dividenden und Ausschüttungen dies tun. Aus diesem Grund gelten ETFs als „steuerfreundlich“.

Für 2 ist Vanguard ziemlich gut darin (in den USA); Ich würde nicht unbedingt monatlich investieren, aber vierteljährlich sollte kein Problem sein. Achten Sie einfach auf die Gebühren und finden Sie heraus, was die optimale Häufigkeit ist (dh, wenn Sie eine Rendite von 10 % annehmen, was ist Ihre Gewinnschwelle). Sie möchten sowieso etwas liquide Mittel haben, also lassen Sie diesen liquiden Betrag im Laufe des Quartals steigen und investieren Sie dann, was Sie nicht sofort verwenden müssen.

Sie können hier sehen, dass Vanguard in den USA keine Gebühren für den Kauf von Aktien hat, aber mindestens eine Aktie hat; Wenn Sie also ihren S&P500 (VOO) kaufen, müssten Sie warten, bis Sie etwa 200 US-Dollar investiert haben, um zusätzliche Mittel zu investieren.

Wenn ich in Indexfonds oder andere langfristige Dividendenaktien investiere, die ich reinvestiere, müssen sie nicht mehr pro Aktie wert sein, damit ich Gewinne erziele, oder? Das heißt, wenn ich einen Teil der Aktien verkaufe, ist es GUT, wenn sie mehr wert sind, als ich sie gekauft habe, aber das echte Geld kommt von der MENGE an Aktien, die Sie durch die Reinvestition Ihrer Dividenden erhalten, richtig?

Ich würde sagen es ist eher umgekehrt. Es ist schön, Dividenden zu erhalten und sie zu reinvestieren, aber insgesamt ergibt sich der Hauptgewinn aus den steigenden Werten der Aktien.

Die Idee bei Indexfonds ist jedoch, dass Sie sich nicht darauf verlassen, dass eine bestimmte Aktie im Wert steigt; Stattdessen verlassen Sie sich einfach darauf, dass die Summe aller Fonds im Index steigt. Indem Sie viele Aktien kaufen, die in einem Indexfonds gebündelt sind, vermeiden Sie es, sich zu sehr auf die Performance eines einzelnen Unternehmens zu verlassen.

Kann ich monatlich „kleine Beträge“ (Teil des Gehaltsschecks) in Indexfonds investieren, z. B. 500 €, ohne große „Transaktionsgebühren“ zu zahlen? (Wahrscheinlich indexfondsspezifisch ... allgemeine Antworten oder spezifische Antworten unter Verwendung beliebter Aktien sind willkommen).

Ja, du kannst. Ob Sie dies automatisch von Ihrem Gehaltsscheck aus tun können, hängt zumindest in den USA davon ab, ob Ihr Arbeitgeber dies eingerichtet hat. Ich kenne diese Arbeit in den Niederlanden nicht. Zumindest können Sie jedoch mit ziemlicher Sicherheit ein Auto-Investment-Programm einrichten, das jeden Monat X $ von Ihrem Bankkonto abbucht und Anteile einiger Indexfonds kauft.

Ist dieser Plan marktcrashsicher? Meine Eltern sagen immer: „Schau dir 2008 an und überlege, was so etwas mit deinem Plan machen würde“, und ich sehe nur, dass es ein Rückschlag sein wird, aber letztendlich irrelevant, es sei denn, es passiert, wenn ich das Geld brauche. Und selbst dann frage ich mich, ob ich wirklich mein GANZES Geld auf einmal brauche. Steigt der Indexfonds nicht irgendwann wieder? Spielt ein Crash überhaupt eine Rolle, wenn Sie Aktien für 10 oder mehr Jahre halten wollen?

Abstürze sind immer wichtig, denn wie Sie sagen, besteht immer die Möglichkeit, dass der Absturz zu einem Zeitpunkt eintritt, zu dem Sie das Geld brauchen. Im Allgemeinen ist es historisch wahr, dass sich der Markt nach Crashs erholt, also ja, wenn Sie die finanzielle und psychologische Stärke haben, Ihr Geld während des Crashs nicht herauszuziehen und es zu überstehen, wird Ihr Nettovermögen danach wahrscheinlich wieder steigen ein raues Zwischenspiel. Niemand kann die Zukunft vorhersagen, daher ist es möglich, dass eine beispiellose Krise einen beispiellosen Absturz verursacht. Allerdings ist die weltweite Verflechtung der Aktienmärkte und Finanzsysteme mittlerweile so groß, dass ein solcher Crash ohne Wiederkehr wahrscheinlich mit dem totalen Zusammenbruch des gesamten Wirtschaftssystems einhergehen würde. Mit anderen Worten, wenn die Börse plötzlich ein für alle Mal stirbt, wird die gesamte Lebensweise von "eher ein Glücksspiel.

Hat das, was ich plane, Ähnlichkeiten mit einem Finanzkonzept oder -produkt (damit ich besser recherchieren kann, indem ich mir die Risiken dieses Konzepts/Produkts anschaue)? Vielleicht wie ein Hypothekenanlageplan, ohne dass die Bank zwischendurch Ihr Geld auffrisst?

Ich bin mir nicht sicher, was Sie mit "was Sie planen" meinen. Die wichtigsten Finanzprodukte, die für das, was Sie beschreiben, relevant sind, sind Indexfonds (die Sie bereits erwähnt haben) und Index-ETFs (die sich in Bezug auf die Fragen, die Sie hier stellen, im Wesentlichen ähneln). Was die Konzepte anbelangt, so ist die Philosophie, Indexfonds mit niedrigen Gebühren zu kaufen, sie lange zu halten und während eines Crashs nicht zu verkaufen, im Wesentlichen die von Jack Bogle (nicht ganz der Erfinder des Indexfonds, aber mehr oder weniger sein geistiger Vater) und die Gemeinschaft der "Bogleheads", die sich um seine Ideen gebildet hat. Es gibt ein Bogleheads-Wiki mit vielen Informationen zu den Details dieses Anlageansatzes. Wenn Ihnen diese Strategie zusagt, finden Sie es vielleicht hilfreich, einige der Seiten auf dieser Website durchzulesen.

Zu deiner Grundfrage ja. (Abgesehen von einem großen Zivilisationsbruch-Ereignis, aber in diesem Fall sind Sie sowieso am Arsch :-)) Zu den einzelnen Punkten:

1) Hängt davon ab, ob Sie sich für eine Anlage in indexähnliche Fonds (bei denen Gewinne hauptsächlich aus Kurssteigerungen erwartet werden) oder eine wertorientierte Anlage entscheiden. Aber entweder oder eine Mischung aus beidem (meine eigene Wahl) sollte langfristig Renditen über der Inflation erzielen.

2) Ja, jedenfalls in den USA. Sie können jeweils ein paar hundert Dollar investieren, und (bei guten Unternehmen wie Vanguard & T. Rowe Price) fallen weder für die Investition noch für die Rückzahlung Transaktionsgebühren an.

3) Langfristig ist es absturzsicher, WENN Sie die Selbstdisziplin haben, bei Markttiefs keine Panikverkäufe zu machen. In meinem Fall ist meine Gesamtfondsbewertung 2008 um etwa 40 % gefallen. Ich habe nichts verkauft (und tatsächlich versucht, die Ausgaben zu kürzen und mehr zu investieren), und jetzt habe ich fast das Doppelte von dem, was ich vor dem Crash hatte.

Unterm Strich hat es bei mir funktioniert. Nachdem ich ungefähr 30 Jahre auf diese Weise investiert habe, ohne dabei fanatisch zu sein, habe ich genug, um für den Rest meines Lebens moderat zu leben, ohne zu arbeiten. Nicht – und hier trenne ich mich von MMM und dem größten Teil der FIRE-Community – dass ich jemals wirklich in den Ruhestand gehen möchte. Aber meine bescheidene finanzielle Unabhängigkeit gibt mir die Freiheit, an Dingen zu arbeiten, die ich mag, anstatt mich um das Bezahlen von Rechnungen zu sorgen.

Siehe die folgenden Informationen:

http://www.bogleheads.org/wiki/Treasury_Inflation_Protected_Security

Sie können einzelne Anleihen kaufen oder viele davon zusammen als Investmentfonds oder ETF kaufen. Diese Anleihen sollen mit der Inflation Schritt halten.

Der Kauf einzelner inflationsgeschützter US-Staatsanleihen ist ungefähr so ​​​​sicher, wie Sie es in der Anlagewelt bekommen können. Der Investmentfonds- oder ETF-Ansatz setzt Sie einem Zinsrisiko aus – der Wert des Fonds kann (und tut es manchmal) fallen. Sein Wert kann auch steigen, wenn die Zinsen fallen.