Ich schaue mir die Registerkarte "Rechnungen" auf der Website an:
http://www.treasurydirect.gov/instit/annceresult/annceresult.htm
Es gibt eine 4-wöchige Sicherheitslaufzeit mit einem scheinbar 4-wöchigen Fälligkeitsdatum mit einem "hohen Zinssatz" von bis zu 0,035 %.
Was bedeutet das? Wenn ich Scheine für sagen wir 10.000 USD kaufe, bedeutet das, dass der Wert alle 4 Wochen um 0,035 % steigt?
Das würde bedeuten 1,0035^(52/4) = 1,04646 => 4,6 % Steigerung pro Jahr.
Ist dies der richtige Weg, um den Wert nach einem Jahr oder 4 Wochen zu berechnen?
Seltsam ist jedoch, dass die 13, 26 und 52 Wochen ziemlich auf dem gleichen Niveau liegen. Woher?
Was übersehe/verstehe ich nicht?
Ein Detail, bei dem Sie verwirrt zu sein scheinen, ist die Art und Weise, wie die Menge funktioniert.
Die 10.000 USD sind der Nennbetrag – der Betrag, der bei Fälligkeit an Sie zu zahlen ist. Der „Kurs“ oder „Rendite“ (was normale Leute vielleicht als „Zinsen“ bezeichnen) ist eine Funktion des Preises, der schwankt (aber offensichtlich zum Zeitpunkt des Kaufs festgelegt wird).
Nein, das ist ein annualisierter Zinssatz. Staatsanleihen zahlen wenig, und kurzfristige Staatsanleihen zahlen fast nichts.
Hier ist die historische 4-Wochen-Schatzliste:
Die Zinssätze über die Laufzeiten hinweg sind also nicht gleich, es sei denn, die Zinskurve ist kurz vor einer Rezession flach.
Abgesehen davon sind kurzfristige Treasuries selten eine gute Investition:
mjs
Adam Michael Holz
mjs