Werden Dividenden, die von einem ETF gezahlt werden, der in REITs investiert, mit dem „qualifizierten“ Dividendensatz besteuert (normalerweise 15 % gegenüber dem normalen Einkommensteuersatz)?
(Wenn ich mich richtig erinnere, unterliegen REITs keiner Doppelbesteuerung, daher glaube ich nicht, dass die günstige Dividendensteuerbehandlung für sie gilt, aber ich kann mich irren.)
Sie sind nicht qualifiziert, weil der REIT eine besondere Art von Unternehmen ist und nicht doppelt besteuert wird wie eine normale Kapitalgesellschaft (wie Sie erwähnt haben). Die Erträge aus den Immobilienbeständen werden direkt weitergegeben, ähnlich wie ein Investmentfonds alle Zinsen oder Kapitalgewinne, die er verdient, direkt an die Aktionäre weitergibt.
Um die Doppelbesteuerung zu vermeiden, muss der REIT zustimmen, 90 % seines Einkommens an die Anteilseigner auszuschütten, anstatt es im Unternehmen zu belassen. Dadurch wird sichergestellt, dass die Besteuerung zwar nur „einmalig“ erfolgt, aber nicht auf unbestimmte Zeit in die Zukunft verschoben wird. Für ein normales Unternehmen ist die Zahlung einer Dividende optional und kann auf Wunsch für immer verschoben werden.
In den meisten Fällen zahlen REITs keine Dividenden , sie zahlen Ausschüttungen , die anders behandelt werden.
Hier ist ein REIT Tax-Equivalent Distribution Calculator: http://www.dinkytown.net/java/REITaxEquivYield.html
Wahrscheinlich nicht in nennenswertem Umfang, wenn der REIT-Fonds von Vanguard ein Hinweis darauf ist:
https://personal.vanguard.com/us/insights/taxcenter/qdi/yearend-qualified-dividend-income-2010
Greg